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常用的財務指標可以幫助分析企業的盈利能力、運營效率、償債能力、成長潛力等方面。以下是常見的分類及指標清單：

一、盈利能力指標

1. 毛利率（Gross Profit Margin）
   • 公式：毛利 / 營業收入 × 100%
   • 用途：反映產品或服務的直接利潤空間。
2. 凈利率（Net Profit Margin）
   • 公式：凈利潤 / 營業收入 × 100%
   • 用途：衡量企業最終盈利能力。
3. 凈資產收益率（ROE, Return on Equity）
   • 公式：凈利潤 / 平均股東權益 × 100%
   • 用途：評估股東資金的使用效率。
4. 總資產收益率（ROA, Return on Assets）
   • 公式：凈利潤 / 平均總資產 × 100%
   • 用途：衡量企業整體資產的盈利能力。
5. 息稅前利潤（EBIT）
   • 公式：凈利潤 + 利息費用 + 所得稅
   • 用途：排除資本結構和稅負影響，對比核心盈利能力。

二、營運能力指標

1. 應收賬款周轉率
   • 公式：營業收入 / 平均應收賬款余額
   • 用途：評估收賬速度，反映客戶信用管理效率。
2. 存貨周轉率
   • 公式：營業成本 / 平均存貨余額
   • 用途：衡量存貨變現速度，避免積壓風險。
3. 總資產周轉率
   • 公式：營業收入 / 平均總資產
   • 用途：反映企業整體資產的使用效率。

三、償債能力指標

1. 短期償債能力
   • 流動比率：流動資產 / 流動負債（理想值≈2）
   • 速動比率：（流動資產 - 存貨） / 流動負債（理想值≈1）
   • 現金比率：現金及等價物 / 流動負債
2. 長期償債能力
   • 資產負債率：總負債 / 總資產 × 100%（行業差異大）
   • 利息保障倍數：EBIT / 利息費用（反映付息能力）

四、成長能力指標

1. 營業收入增長率
   • 公式：（本期營收 - 上期營收） / 上期營收 × 100%
2. 凈利潤增長率
   • 公式：（本期凈利潤 - 上期凈利潤） / 上期凈利潤 × 100%
3. 每股收益（EPS）增長率
   • 公式：（本期EPS - 上期EPS） / 上期EPS × 100%

五、現金流指標

1. 經營活動現金流凈額
   • 反映主業創造現金的能力，需與凈利潤對比（避免利潤虛高）。
2. 自由現金流（FCF）
   • 公式：經營活動現金流凈額 - 資本支出
   • 用途：衡量企業可自由支配的現金。
3. 現金再投資比率
   • 公式：自由現金流 / 總資產

六、市場估值指標

1. 市盈率（P/E Ratio）
   • 公式：股價 / 每股收益（EPS）
   • 用途：評估股價相對于盈利的合理性。
2. 市凈率（P/B Ratio）
   • 公式：股價 / 每股凈資產
   • 用途：適合重資產行業（如銀行、制造業）。
3. 市銷率（P/S Ratio）
   • 公式：市值 / 營業收入
   • 用途：適用于高增長但未盈利的企業。
4. EV/EBITDA
   • 公式：企業價值（市值+凈負債） / EBITDA
   • 用途：對比不同資本結構公司的估值。

七、其他重要指標

1. 股利支付率：股利 / 凈利潤 × 100%
2. 貝塔系數（Beta）：衡量股票相對于市場的波動性。
3. 經濟增加值（EVA）：稅后凈營業利潤 - 資本成本

綜合分析建議

• 交叉驗證：單一指標易失真，需結合多維度分析（如高ROE可能源于高負債）。
• 行業對比：不同行業的指標基準差異大（如科技公司通常低負債，零售業高周轉）。
• 趨勢分析：關注指標連續多年的變化趨勢，而非單期數值。